Инфопортал
Назад

Инструкция: как покупать акции на бирже

Опубликовано: 11.07.2020
0
1

Что такое биржа ММВБ (MICEX)

Что такое ММВБ

ММВБ (Московская межбанковская валютная биржа, англ. “MICEX”) — это самая крупная площадка (биржа) для торговли акциями и другими ценными бумагами в России. Все сделки происходят официально и записываются в реестр акционеров (депозитарий).

ММВБ ещё зачастую называют фондовой биржей или рынком ценных бумаг. Она регулируется ЦБ РФ. На ней есть следующие секции для торговли:

В мире существуют десятки фондовых бирж. Они регулируются в рамках законодательства своих стран. У гражданина РФ нет возможности торговать на них также легко, как на ММВБ (потребуется регистрация у иностранного брокера).

Инструкция: как покупать акции на бирже

ММВБ работает в режиме торгов “Т 2”. Это означает, что если купить акции в понедельник, то в реестр акционеров Вы попадёте в среду. Если купить акции в четверг, то в понедельник. Аналогично и в случае с продажей.

Торговая сессия на Московской бирже проводится 5 дней в неделю с 10:00 до 18:40. В любое рабочее время можно покупать и продавать акции. Валюта и иностранные компании торгуются до 23:55.

Примечание

На бирже ММВБ представлен широкий набор компаний. Есть все голубые фишки: Сбербанк, Газпром, Лукойл, Роснефть и другие. Есть второй и третий эшелон (более низкая ликвидность). Если Вы хотите купить акции компании, которой нет в листинге ММВБ, то такие вопросы уже решаются в индивидуальном порядке. Придётся искать акционера, который готов продать свои ценные бумаги.

Для выхода на биржу (открытие брокерского счёта) необходимо зарегистрироваться у брокера (ниже мы рассмотрим надёжные и проверенные брокерские компании). Любой биржевой счёт открывается через него, поэтому не стоит этого пугаться. Частное лицо не сможет открыть собственный счёт и участвовать в торгах ММВБ без брокера.

Брокер является всего лишь посредником между биржей и Вами. Все действия по выбору актива, цены его приобретения и дальнейшей продажи лежит на Вас.

Как можно купить акции физическому лицу — 3 варианта

Где и как купить акции частном лицу

Рассмотрим вопрос “где и как можно купить акции физическому лицу”? Любой гражданин РФ, достигший 18 лет, может стать акционером. Для покупки акций не надо быть квалифицированным инвестором, иметь экономическое образование, быть в списке Forbes и прочее. Любое физическое лицо может купить ценные бумаги и тем самым стать совладельцем компании, котируемой на бирже: Сбербанк, Газпром, Лукойл, Роснефть, Apple, Microsoft, Intel, Google и т.д.

3 варианта купить акции Российских компаний

  1. Через биржу ММВБ (самый лучший способ). Покупка и продажа происходит в режиме онлайн через интернет. Например, через программы для компьютера и мобильных устройств. Не надо никому не звонить, ничего ждать. Вы можете провести операции самостоятельно. Торговые операции покупки/продажи совершаются моментально. После совершения сделок данные передаются в депозитарий.
  2. В банковском отделение (далеко не в каждом). Банки предлагают купить акции по их ценам. При этом представлен слишком маленький выбор компаний, в которые можно инвестировать. Крайне неудобный способ, при этом ещё и с дополнительными комиссиями.
  3. Напрямую у частного лица. Это неудобный и неликвидный вариант. Придётся самостоятельно искать акционера, который желает продать какое-то число акций, далее ехать с ним вместе в Москву, переписывать запись в депозитарном реестре держателей и прочее. Подобный способ подойдёт для инвестирования в те компании, которые отсутствуют в листинге биржи.

В большинстве случаев акции приобретаются через биржу Московскую биржу (ММВБ). Это основная площадка для торговли ценных бумаг в России.

Коэффициент p/e

Коэффициент Р/Е показывает соотношение цены акции (Р) к прибыли на акцию (Е). Иными словами он показывает, насколько дешева или дорога акция в соотношении со своей прибылью.

Например, акция ценой 10 рублей может стоит дороже, чем акция по цене 100 рублей.

Представьте себе две компании, каждая из них приносит 1 млн. рублей прибыли в год.

Первая компания состоит из 1 млн. акций по 10 рублей каждая. То есть вся компания стоит 10 млн. рублей. Если компания стоит 10 млн., а приносит 1 млн. рублей, это значит, что компания стоит 10 годовых прибылей. Когда компания торгуется по цене в 10 годовых прибылей, мы можем сказать, что ее Р/Е равняется 10.

Вторая компания тоже приносит 1 млн. рублей прибыли в год. Но ее бизнес поделен на 50 тысяч акций. Одна акция стоит 100 рублей, значит вся компания стоит 5 млн. рублей. Если компания стоит 5 млн., а приносит прибыли 1 млн, значит она стоит 5 годовых прибылей и ее коэффициент Р/Е равняется всего 5.

То есть первая компания (1 акция=10 рублей) стоит дороже, чем вторая (1 акция=100 рублей). Поэтому сама по себе цена акции ничего не говорит о стоимости компании. Для того, чтобы уравнять цену акций разных компаний, придумали коэффициент Р/Е.

Зачастую высоким Р/Е обладают акции из высокотехнологичного сектора экономики. В России таких немного, но в США можно запросто встретить акции с Р/Е 50 или даже 100. Людям нравится инвестировать в высокие технологии, это модно, стильно, молодежно.

Однако, далеко не всегда розовые мечты инвесторов воплощаются в жизнь. Дважды в истории США инвесторы в высокотехнологичные акции сильно обжигались.

Первый раз – в начале 70-х годов, когда лопнул пузырь Nifty Fifty – высокотехнологичных акций того времени – IBM, Texas Instruments, Eastman-Kodak, Xerox и других менее известных российскому читателю компании, чей Р/Е нередко превышал значение 50, в то время, как средний рыночный Р/Е был всего 19.

Второй раз ситуация повторилась в начале 00-х годов, когда лопнул знаменитый пузырь доткомов – интернет компаний.

Поэтому те, кто инвестируют в дорогие компании рискуют тем, что переплачивают за прекрасное будущее, которое не факт, что случится.

С другой стороны не стоит впадать в противоположную крайность – покупать самые дешевые акции, чей Р/Е равен 1, 2 или 3. Зачастую под таким Р/Е скрываются умирающие компании или компании, испытывающие серьезные трудности.

Проверяем готовность инвестировать в акции

Покупая акции, инвестор рассчитывает заработать на повышении стоимости актива и его последующей перепродаже, а также на дивидендах. Но перед тем как сделать свою первую инвестицию в акции, ознакомьтесь с основными рисками:

  1. Банкротство компании – инвестиции в проблемные или малоизвестные предприятия подразумевают возможность большого заработка, но вырастают риски полной потери средств. Деньги инвестора не застрахованы от таких случаев.
  2. Потеря денег – ухудшение показателей работы, несоответствие финансовых результатов ожиданиям аналитиков и многое другое вызывает падение стоимости акций.
  3. Геополитическая ситуация – конфликты между странами, наложение санкций на государства и компании сказываются на стоимости активов.
  4. Неторговые факторы – неправильный выбор брокерской конторы, которая не осуществляет официальную деятельность. В результате инвестор теряет средства, не получив акции.

Следующий вопрос, с которым сталкиваются начинающие инвесторы, – это открытие брокерского счета. В настоящий момент правительство запустило инициативу для увеличения привлекательности фондового рынка – индивидуальный инвестиционный счет. Он отличается от обычных брокерских услуг тем, что позволяет получить льготы на инвестирование – вернуть 13% от суммы внесенных средств или освободиться от уплаты налогов на прибыль. Оба варианта позволят увеличить доходность. Подробнее об ИИС читайте в этой статье.

СПРАВКА: владельцы ИИС могут получить 52 тысячи рублей вычета за год, если внесли  400 тысяч и больше. Если ежегодно пополнять баланс на такую сумму, размер возврата за 3 года составит 156 тысяч рублей. Подробнее о том, как рассчитать точную сумму, которую вы получите от государства, читайте в нашей специальной статье.

Покупая акции, необходимо знать все виды комиссий и их размеры, предусмотренные брокером за обработку операций. В числе основных сборов:

  1. Комиссия в размере 0,03-0,1% за операции покупки, которая снимается ежемесячно или ежедневно. Клиент ничего не платит, если за отчетный период нет сделок. Некоторые брокеры предусматривают фиксированную сумму оплаты или минимальную стоимость.
  2. Оплата за ведение счета – услуги брокера по сопровождению инвестора независимо от того, были сделки или нет.

Комиссия за пополнение баланса – часть способов внесения средств бесплатные, остальные требуют дополнительной оплаты.

Перед покупкой акций ознакомьтесь с разновидностями ценных бумаг и их отличиями. От выбранного типа зависит право на получение дивидендов, наличие голоса и т. д. Основные виды акций:

  1. Обыкновенные – актив, который предоставляет владельцу право голоса в управлении компании, а также возможность получения дивидендов. Также акции позволяют получить часть стоимости активов компании при ее банкротстве.
  2. Привилегированные (префы) – в отличие от обычных активов они дают право на получение дивидендов, а также первоочередной приоритет на денежные компенсации при банкротстве компании. Владельцы акций не имеют права голоса в управлении.

СПРАВКА: согласно российскому законодательству доля привилегированных акций не может быть больше 25% от общего выпускаемого количества.

В словаре каждого инвестора есть понятие “тикер” акции – короткий набор букв, цифр и символов, используемый для обозначения организации. Компании самостоятельно выбирают краткое название, после чего согласовывают его с биржей. Как правило, символы отображают полное имя бренда. Для примера приведем несколько названий: Amazon – AMZN, Microsoft – MSFT, Сбербанк – SBER, Газпром – GAZP, Лукойл – LKOH.

Тикеры нужны для быстрого поиска акций на бирже. Поиск по названиям значительно сложнее, чем использование сокращенных названий. Информацию о тикерах можно посмотреть на сайте биржи – к каждому краткому наименованию добавляется полное название организации и дополнительные сведения.

СПРАВКА: тикер одной компании может отличаться на двух разных биржах. Это связано с согласованием названий и правилами работы каждой из платформ.

Продажа акций на бирже

Процесс продажи ничем не отличается от покупки. Все действия совершаются в торговом терминале, через мобильное приложение или по телефону. Покупателями выступают другие инвесторы. Процесс выглядит следующим образом:

  1. Инвестор авторизуется на бирже.
  2. Выставляет заявку на продажу актива, указав количество и общую стоимость.
  3. Другой инвестор покупает акции, а продавец получает деньги на баланс.

СПРАВКА: если инвестор получил прибыль от продажи актива, в общем случае он должен заплатить НДФЛ в размере 13% от разницы между стоимостью покупки и реализации ценной бумаги. Инвестор может сэкономить на налоге, если будет использовать ИИС или подождет с продажей купленной акции 3 года.

Шаг 4. покупка акций

Как только на счету у Вас появились средства, можно выставлять заявки на покупку акций. Брокер предоставит Вам доступ к терминалам для торгов. Например, так выглядит интерфейс при покупке акций Сбербанка (SBER) через мобильное приложение “Финам Трейд” (брокер Finam):

Инструкция: как покупать акции на бирже

Также в приложении есть удобная возможность просмотреть текущий график торгов:

Инструкция: как покупать акции на бирже
Примечание

Если нет возможности купить акции через торговый терминал, то можно отправить заявку по телефону. Брокеры позволяют это сделать.

На бирже представлено множество акций из разных секторов. Для начала рекомендую попробовать торговать голубыми фишками. Например, многие начинают со следующих компаний:

  • Сбербанк;
  • Газпром;
  • Лукойл;
  • ГМК Норникель;
  • Северсталь;
  • Роснефть;
  • Татнефть;

Чуть ниже в статье мы рассмотрим важный раздел: что следует знать при покупке акций, в котором по пунктам расписаны все нюансы торговли ценными бумагами.

,
Поделиться
Похожие записи
Adblock detector