Инфопортал
Назад

Формула для расчета рентабельности продаж по балансу

Опубликовано: 16.02.2020
0
5

Зачем рассчитывать рентабельность

Во многих случаях финансовая рентабельность предприятия становится ключевым показателем анализа деятельности бизнес-проекта, который помогает понять насколько хорошо окупаются вложенные в него средства. Правильно рассчитанные показатели по нескольким факторам и статьям используются предпринимателем для составления бизнес-плана, при ценообразовании на услуги или товары, для общего анализа на рабочем этапе. Они высчитываются в процентах или используются в форме числового коэффициента: чем больше число, тем выше рентабельность работы предприятия.

Кроме этого, рассчитывать коэффициенты рентабельности предприятия необходимо в следующих производственных ситуациях:

  • Для прогноза возможной прибыли, которую предприятие сможет получить в следующем периоде;
  • Для сравнительного анализа с конкурентами на рынке;
  • Для обоснования больших инвестиционных вложений, помогая потенциальному участнику сделки определить прогнозируемую отдачу от будущего проекта;
  • При определении реальной рыночной стоимости фирмы во время предпродажной подготовки.

https://www.youtube.com/watch?v=ytadvertiseru

Расчет показателей нередко используется при кредитовании, получении займов или участии в совместных проектах, освоении новых видов продукции.

В большинстве случаев именно на основании финансовой рентабельности предприятия проводят анализ деятельности компании, который помогает сделать вывод относительно окупаемости вложенных в бизнес-проект средств. Правильно рассчитанные по ряду факторов и статей показатели необходимы предпринимателям для составления эффективных бизнес-планов.

Также эти коэффициенты используются в процессе ценообразования на услуги или товары, ложатся в основу общего анализа деятельности на рабочем этапе. Они могут быть рассчитаны как в процентах, так и в виде числового показателя, при этом более высокое число свидетельствует о большей рентабельности деятельности компании.

Также расчет коэффициентов чистой рентабельности предприятия необходим в таких производственных ситуациях, как:

  • прогнозирование вероятной прибыли предприятия, которая может быть получена в следующем периоде;
  • проведение сравнительного анализа с организациями, конкурирующими на рынке;
  • расчет обоснованности значительных инвестиций (для определения прогнозируемой отдачи от будущего проекта);
  • предпродажная подготовка компании (для определения ее реальной рыночной стоимости).

Помимо этого, к расчету показателей рентабельности предприятия обращаются в таких случаях, как кредитование, получение займов или участие в совместных проектах, освоение новых видов продукции.

Желаемый результат деятельности каждого предприятия — прибыль. Однако прибыль в абсолютном выражении (в рублях, тысячах или миллионах) — это просто цифра в отчете о финансовых результатах. Для собственника или инвестора она, конечно, важна, но недостаточно информативна. Для того чтобы понять, каким трудом эта прибыль получена, существуют относительные показатели прибыльности, именуемые показателями рентабельности. Один из них — рентабельность производства.

Рентабельность производства соотносит величину полученной прибыли с размером средств, которые позволили ее получить, показывает сумму прибыли в расчете на 1 руб. затраченных производственных фондов. Чем меньше фондов использовано для получения определенной суммы прибыли, тем выше рентабельность производства, а значит, выше эффективность деятельности компании.

Понятие

Механизм управления эффективностью компании и финансовыми результатами есть взаимодействие факторов финансовой деятельности, которое влечет за собой рост доходности фирмы, снижение ее затрат. В связи с чем используют показатель рентабельности, который учитывает динамику доходов и затрат, а также показывает их соотношение с выбранными базами для расчета.

Показатель рентабельности оказывает существенное влияние на принятие решений для обеспечения прибыльности, экономической стабильности фирмы со стороны руководства.

Выявление возможностей роста прибыльности для компании определяет различные варианты и модификации ее показателей и формул, которые мы рассмотрим далее.

Ключевые факторы, влияющие на рентабельности предприятия

Данный показатель является мерилом эффективности фирмы, при которой используются данные по основным средствам компании. Он рассматривается как отношение прибыли к среднему значению основных фондов компании.

Для расчета данного показателя необходимо:

  • рассчитать среднее значение основных фондов компании:

ОФср= (ОФнг ОФкг) / 2

где ОФнг – основные фонды на начало года, тыс. руб.

ОФкг – основные фонды на конец года, тыс. руб.

  • рассчитать исследуемый коэффициент общей рентабельности по формуле для предприятия:

Рпред = П / ОФср * 100 %

где П – прибыль фирмы, тыс. руб.

Данный показатель может быть использован инвесторами и владельцами для оценки всего предприятия в целом (либо его вложений).

https://www.youtube.com/watch?v=ytpressru

Расскажем кратко, что представляет собой чистая рентабельность предприятия. Это относительный показатель экономической эффективности работы компании, комплексно отражающий уровень эффективности применения материальных, трудовых, финансовые и прочих ресурсов. Расчет коэффициента прибыльности производится на основании соотношения прибыли и активов или потоков, ее формирующих.

Что касается общего смысла рентабельности продукции, то он заключается в том, что при производстве и реализации того или иного продукта предприятие получает прибыль. Нерентабельность производства означает, что в процессе своей деятельности компания не получает дохода.

Об отрицательной рентабельности говорят в случае убыточной деятельности предприятия. Для определения уровня доходности используются относительные показатели – коэффициенты. Существует условное деление данных эффективности компании на два вида, один из которых является рентабельностью продаж, а другой – рентабельностью активов.

На основании эффективности продаж можно определить правильность ценовой политики предприятия и его способности держать под контролем издержки. Этот показатель рентабельности предприятия по чистой прибыли может быть различным в разных компаниях, он зависит от применяемых конкурентных стратегий и продуктовых линеек. С его помощью можно оценивать операционную результативность компаний.

Рентабельность продаж рассчитывается не только на основании вышеприведенного расчета (в зависимости от валовой прибыли; англ.: Gross Margin, Sales margin, Operating Margin), можно пользоваться и иными способами определения этого показателя. Однако в любом случае основное значение имеют исключительно сведения о прибыли (убытках) предприятия (то есть данные формы № 2 «Отчет о прибылях и убытках», без прочих сведений бухгалтерского баланса). К примеру, можно определить:

  • рентабельность продаж по EBIT (какова величина прибыли от продаж до уплаты процентов и налогов в каждом полученном рубле);
  • рентабельность продаж по чистой прибыли (каков ее размер на рубль, вырученный от продаж; англ.: Profit Margin, Net Profit Margin);
  • прибыль, полученная от продаж на каждый рубль, потраченный на производство и реализацию продукции (работ, услуг).

Показатель рентабельности чистых активов предприятия представляет собой соотношение прибыли и средней стоимости активов компании. То есть для его определения необходимо значение из формы № 2 «Отчет о финансовых результатах» разделить на среднее значение показателя из формы № 1 «Бухгалтерский баланс».

Так, под рентабельностью активов (англ. return on assets, ROA) понимается относительный показатель эффективности деятельности организации, который получается путем деления чистой прибыли за определенный период на общий размер активов компании за тот промежуток времени. Он является одним из финансовых коэффициентов, составляющих группу показателей рентабельности и демонстрирующих способность активов предприятия приносить прибыль.

Под рентабельностью собственного капитала (англ. return on equity, ROE) понимается относительный показатель эффективности деятельности, определяемый как соотношение чистого дохода, полученного за определенный временной период к собственному капиталу организации. С его помощью определяется отдача на вложения акционеров в данную компанию.

Для достижения необходимого уровня чистой рентабельности предприятия требуется проведение организационно-технических и экономических мероприятий. Повышение доходности означает получение большего финансового результата при меньших расходах. Под порогом рентабельности понимают ту черту, которая отделяет прибыльное производство от убыточного, то есть границу, при пересечении которой доходы компании будут покрывать ее переменные и условно-постоянные расходы.

Уровню и динамике значения показателя рентабельности уделяют пристальное внимание менеджеры компаний. Чистая рентабельность предприятия показывает:

  • структуру и движение всех видов ресурсов компании, начиная с производственных и заканчивая финансовыми;
  • издержки производства и обращения;
  • размеры, структуру и соответствие продукции или работ (услуг) рыночному спросу.

Чистая рентабельность предприятия свидетельствует о достигнутом в организации балансе экономических интересов внутренних и внешних участников бизнеса.

Для определения экономического идентификатора эффективности работы компании берется соотношение чистой прибыли к выручке, которую демонстрирует объем продаж продукции в денежном выражении. Чтобы рассчитать чистую прибыль, стоимость единицы продукции умножается на весь ее объем (в количестве единиц продукции).

Формула для расчета рентабельности продаж по балансу

Для расчета большинства видов рентабельности предприятия используются данные бухгалтерского баланса, содержащего полную информацию относительно активов, обязательств и собственного капитала организации. Поскольку форма составляется дважды в год, то можно увидеть динамику каждого показателя в начале и конце отчетного периода.

Расчет чистой рентабельности предприятия производится на основании следующих данных бухгалтерского баланса:

  • активов (оборотных и внеоборотных);
  • величины собственного капитала;
  • объема инвестиций и пр.

https://www.youtube.com/watch?v=ytcreatorsru

Однако рассчитать рентабельность просто на основании любого из приведенных показателей нельзя.

Корректный расчет требует поиска среднего арифметического значения от величины показателя, взятого на начало (конец предыдущего) и конец текущего периода. К примеру, чтобы вычислить рентабельность внеоборотных активов, необходимо взять из данных бухгалтерского баланса размер их величин на начало и конец периода и разделить его пополам.

Если речь идет о средних по величине компаниях, то размер их внеоборотных активов отражается в строке 190 бухгалтерского баланса – Итого по разделу I. Что касается малых предприятий, то величину их внеоборотных активов можно увидеть, сложив показатели строк 1150 и 1170.

На основании данного показателя можно увидеть, какую прибыль (в копейках) приносит каждый рубль, который вложен во внеоборотные активы.

Формула для расчета рентабельности продаж по балансу

Факторный анализ рентабельности представляет собой составную часть финансового и в свою очередь может быть разделен на ряд моделей, наиболее используемыми среди которых являются аддитивные, мультипликативные и кратные.

Построение подобных моделей позволяет создавать математические зависимости среди всех исследуемых показателей.

Аддитивные модели используются тогда, когда для получения показателя значения того или иного фактора необходимо сложить или вычесть, мультипликативные – при необходимости их умножения, а кратные – в случае деления тех или иных показателей друг на друга.

При использовании различных моделей говорят о комбинированных или смешанных типах. Чтобы провести полноценный факторный анализ чистой рентабельности предприятия, используются многофакторные модели с применением различных показателей рентабельности.

либо

В большинстве случаев такой финансовый анализ требует использования трехфакторной или пятифакторной модели. При этом число используемых в процессе расчетов факторов влияет на название модели:

  • при трехфакторной модели используют показатели прибыльности производимой продукции, фондоемкости, а также оборачиваемости основных средств;
  • пятифакторная модель предполагает использование трудоемкости и материалоемкости, амортизации, оборачиваемости всех видов капитала.

Основу факторного расчета составляет разделение всех формул и показателей на количественные и качественные, благодаря которым деятельность компании может быть оценена с различных сторон. Анализ выявляет связь прибыли и фондоотдачи с чистой рентабельностью предприятия (чем выше два первых фактора, тем выше и доходность). То есть с его помощью можно увидеть взаимосвязь нормативов с результатами хозяйственной деятельности.

Пример расчета рентабельности производства

В общем виде рассматриваемый коэффициент рассчитывается делением чистой прибыли на выручку.

Результат, равный, например 30% означает, что 30 копеек из каждого рубля выручки являются реальным заработком компании и могут быть вложены в развитие или инвестиции.

В принятом на территории России стандарте бухгалтерского баланса или финансовой отчётности — вы можете встретить разные формулировки — рентабельность продаж исчисляется несколькими способами в зависимости от базовых показателей.

Финансовые результаты компании отражаются в Форме 2 бухгалтерского баланса. Отчётность организаций за разные годы вы можете найти в открытом доступена портале открытых данных Федеральной службы государственной статистики.

Рассмотрим и сравним два предприятия, по которым известны основные финансовые результаты. Будем считать, что обе компании работают в одной отрасли на одном рынке, схожи по структуре доходов и расходов.

Формула для расчета рентабельности продаж по балансу

В процессе производства или продаж используется множество ресурсов:

  • Трудовые (наемные работники, персонал);
  • Экономические;
  • Финансовые;
  • Природные.

Их рациональная и правильная эксплуатация должна приносить прибыль и постоянный доход. Для многих предприятий анализ показателей рентабельности может стать оценкой эффективности работы за определенный (контрольный) промежуток времени.

Среди экзогенных выделяют:

  • Налоговую политику в государстве;
  • Общую конъюнктуру рынка продаж;
  • Географическое расположение предприятия;
  • Уровень конкуренции на рынке;
  • Особенности политической ситуации в стране.

Во многих ситуациях на рентабельность и показатели прибыли предприятия влияет его географическое положение, близость к источникам сырья или клиентам-потребителям. Огромное воздействие оказывает ситуация на фондовом рынке и колебания валютных курсов.

Эндогенные или внутренние производственные факторы, которые сильно влияют на рентабельность:

  • Хорошие условия труда для персонала любого уровня (что обязательно сказывается положительно на качестве продукции);
  • Эффективность логистики и маркетинговой политики фирмы;
  • Общая финансовая и управленческая политика руководства.

Учет таких тонкостей помогает опытному экономисту сделать уровень рентабельности максимально верным и реалистичным.

Обычно при проведении такого финансового анализа пользуются его трехфакторной или пятифакторной моделью. Количество обозначает число факторов, используемых в процессе подсчета:

  • Для трехфакторной берется прибыльность производимой продукции, показатель фондоемкости и оборачиваемости основных средств;
  • Для пятифакторной необходимо учитывать трудоемкость и материалоемкость, амортизацию, оборачиваемость всех видов капитала.

Формула для расчета рентабельности продаж по балансу

В основе факторного расчета лежит разделение всех формул и показателей на количественные и качественные, которые помогают изучить развитие компании с разных сторон. Он показывает определенную взаимосвязь: чем выше прибыль и фондоотдача от производственных фондов предприятия, тем выше его рентабельность. Он показывает управленцу взаимосвязь между нормативами и результатами хозяйственной деятельности.

  • Р – это основная рентабельность предприятия;
  • БП – показатель балансовой прибыли. Он равен разнице между полученной выручкой и себестоимостью (включая организационные и управленческие затраты), но до вычитания налогов;
  • СА – суммарная стоимость всех оборотных и внеоборотных активов, производственных мощностей и ресурсов. Она берется из бухгалтерского баланса и приложений к нему.

Для расчета будет необходима среднегодовая стоимость всех материальных активов, амортизация которых применяется в формировании отпускной цены на услуги или товары.

На показатель рентабельности может повлиять изменение отпускной цены или себестоимости, увеличение затрат или стоимости сырья у поставщиков. Поэтому необходимо обращать внимание на такие факторы, как сезонное колебание спроса покупателей товара, активность конкуренции в бизнесе, поломки или простои.

  1. Повысить качество продукции или услуги, ее упаковки. Этого можно достигнуть путем модернизации и переоснащения своих производственных мощностей. Возможно, на первое время это потребует серьезных инвестиций, но в дальнейшем с лихвой окупится экономией ресурсов, снижением количества сырья или более доступной для потребителя ценой. Можно рассмотреть вариант покупки оборудования в лизинг;
  2. Улучшить свойства своей продукции, что поможет привлечь новых потребителей и стать более конкурентоспособной фирмой на рынке;
  3. Разработать новую активную маркетинговую политику для своего бизнес-проекта, привлечь хороший управленческий персонал. Большие предприятия зачастую содержат целый отдел маркетинга, который занимается анализом рынка, новыми рекламными акциями и поиском прибыльной ниши;.
  4. Разными способами снизить себестоимость, чтобы составить достойную конкуренцию на подобный ассортимент. Это не должно идти в ущерб качеству товара!

https://www.youtube.com/watch?v=ytaboutru

Управленцу необходимо найти определенный баланс среди всех методик, чтобы добиться стойкого положительного результата и удержать показатели рентабельности предприятия на должном уровне.

Рентабельность производства — это отношение общей суммы прибыли (балансовой прибыли) к среднегодовой стоимости основных и оборотных средств.

Формула для расчета рентабельности продаж по балансу

Rпроизв = Пр / (ОФ ОбС) × 100,

Rпроизв — рентабельность производства;

ОФ — средняя для расчетного периода стоимость основных производственных фондов;

ОбС — средняя стоимость оборотных средств.

Информацию для расчета рентабельности производства берут частично из финансовой отчетности и частично из бухгалтерской аналитики.

Так, сумму балансовой прибыли мы получаем из отчета о финансовых результатах — из строки 2300 «Прибыль (убыток) до налогообложения» формы 2.

Подробнее об этом отчете читайте в статье «Заполнение формы 2 бухгалтерского баланса (образец)».

Данные для знаменателя дроби, скорее всего, придется искать в аналитических бухгалтерских регистрах. Взять цифры из баланса вряд ли получится. Например, потому, что в нем отражаются совокупные данные об основных средствах предприятия, а для расчета рентабельности производства нужны остатки именно производственных фондов. А значит, необходима развернутая информация об ОС.

Чтобы провести анализ эффективности деятельности компании, необходимо обратиться к еще одному основному показателю – рентабельности себестоимости (ROTC – return on total cost), иначе называемой рентабельностью производства, поскольку именно в этом показателе находит отражение эффективность собственно производственного процесса.

общая формула расчета рентабельности

ТС означает полную себестоимость, то есть показатель искомой рентабельности, состоящий из всех затрат компании, включая затраты на материалы, полуфабрикаты, средства для выплаты заработной платы рабочим и административно-управленческому персоналу, расходы на оплату электроэнергии и прочих услуг ЖКХ, цеховые и заводские затраты, оплату рекламных кампаний, обеспечение безопасности и тому подобное.

Основная часть себестоимости приходится на материалы, в связи с чем основные производства считаются материалоемкими.

Исходя из рентабельности себестоимости, можно понять, сколько прибыли (в копейках) от реализации принесет каждый рубль, который был вложен в себестоимость продукции. Будучи измеренным в процентах, этот показатель отражает эффективность использования производственных ресурсов (также в процентном отношении).

Рентабельность себестоимости может рассчитываться как в отношении всего предприятия в целом, так и в отношении отдельных секторов производства или видов выпускаемой продукции.

Глядя на данные показатели, кажется очевидным, что второе предприятие имеет большую выручку и прибыль от реализации продукции. То есть абсолютные показатели свидетельствуют о более высокой эффективности второй компании. Однако действительно ли это так?


Топ-3 статей, которые будут полезны каждому руководителю:

Объясняем смысл показателя

Коэффициент рентабельности продаж отражает способность компании извлекать прибыль при текущем режиме производства и бизнес-процессах. Он широко используется в финансовом моделировании и оценке компаний.

https://www.youtube.com/watch?v=ytpolicyandsafetyru

Данный показатель важен для понимания поведения компании при развитии различных сценариев, как положительных, так и отрицательных, а, соответственно, для прогнозирования мер эффективного управления.

Коэффициент рентабельности продаж является одним из важных показателей общего успеха фирмы. Однако необходимо иметь в виду, что одного только коэффициента решительно недостаточно для того, чтобы определить реальную эффективность компании.

Увеличение выручки может привести к убыткам, если за ним последует ещё большее непропорциональное увеличение расходов. С другой стороны, снижение выручки, а также жесткий контроль над расходами могут привести к дальнейшему росту прибыли.

Другими фундаментальными финансовыми показателями являются EBITDA и валовая прибыль.

Высокая рентабельность продаж означает, что компания способна эффективно контролировать свои расходы или предоставлять товары и услуги по цене, значительно превышающей себестоимость их производства. Возможно, что выполняются оба условия. Следовательно, высокое соотношение может быть обусловлено:

  • Эффективным управлением;
  • Низкими затратами на производство товаров и оказание услуг;
  • Сильной ценовой стратегией.

Рентабельность ecommerce и другого бизнеса, предусматривающего онлайн-заявки, можно повысить с помощью инструментов фильтрации целевого трафика и звонков.

АнтифродАвтоматически выявляет некачественные звонки и спамВыявляет и тегирует сомнительные звонки от недобросовестных рекламных подрядчиков или спамПозволяет учитывать в отчетах только качественные обращенияУпрощает контроль подрядчиковУзнать подробнее

Низкая рентабельность означает, что компания использует неэффективную структуру затрат и плохую стратегию ценообразования. Следовательно, низкое значение коэффициента может быть обусловлено:

  • Неэффективным управлением;
  • Высокими затратами на производство товаров и оказание услуг;
  • Слабой ценовой стратегией.

Инвесторы могут начать оценку бизнеса с рассмотрения показателя рентабельности продаж как общего выражения прибыльности компании и продолжить более глубокое исследование динамики прибыльности по мере необходимости.

Данный показатель широко распространен. Им оперируют при оценке любых видов бизнеса по всему миру: от компании, разместившей акции на бирже, до островка в торговом центре.

Помимо отдельных предприятий он также используется для определения потенциала прибыльности более крупных секторов, общенациональных или региональных рынков. Часто встречаются такие заголовки, как «Агентство АБВ предупреждает об ожидаемом падении рентабельности в российском автопроме» или «Рентабельность продаж в европейском корпоративном секторе обрушивается».

По сути, рентабельность стала общепринятым показателем прибыльности бизнеса и является одним из важнейших индикаторов его потенциала.

  • Инвесторы, предлагающие финансирование конкретному стартапу, могут оценить прибыльность разрабатываемого продукта или сервиса.
  • Крупные корпорации, выпускающие долговые обязательства для привлечения средств, должны раскрывать информацию о предполагаемом использовании аккумулированного капитала. Это дает инвесторам представление о рентабельности, которая может быть достигнута либо за счет сокращения расходов, либо за счет увеличения объема продаж, либо комбинации обоих факторов.
  • Рентабельность продаж стала неотъемлемой частью оценки акций при первичных размещениях (IPO).
  • Это один из первых ключевых показателей, которые указываются в квартальных отчётах, представляемых листинговыми компаниями
  • От малых предприятий, таких как местный розничный магазин, могут потребовать расчёт рентабельности для получения или реструктуризации банковских и не только банковских кредитов. Он также важен при предоставлении кредита под залог бизнеса.
  • Коэффициент используется инвесторами при сравнении двух или более венчурных инвестиционных планов для определения лучшего из них, в дополнение к другим параметрам
  • Рентабельность продаж используется для изучения сезонных моделей и эффективности бизнеса на разных таймфреймах. Например, теплая зима может привести к снижению прибыли производителя отопительных приборов. Такая ситуация приведёт к накоплению непроданных запасов на фоне снижения продаж
  • Владельцы бизнеса, руководство компаний и внешние консультанты используют показатель рентабельности для решения операционных проблем и повышения эффективности бизнеса. Например, нулевая или отрицательная норма прибыли указывает на высокие уровни расходов по отношению к продажам. Это означает, что бизнес либо сталкивается с повышенными расходами, либо не может добиться хороших продаж. Дальнейшая детализация помогает выявить слабые места — например, высокие нереализованные складские запасы, избыточные кадровые резервы и ресурсы, высокие арендные ставки — чтобы затем разработать соответствующий план действий.
  • Предприятия, управляющие несколькими бизнес-подразделениями, производственными линиями или магазинами используют коэффициент рентабельности продаж для оценки производительности каждого подразделения и сравнения их друг с другом.

Тем не менее, данный коэффициент не может быть единственным решающим фактором для сравнения, поскольку каждый бизнес характеризуется уникальными процессами.

Обычно все предприятия с низкой рентабельностью, такие как розничная торговля и транспорт, имеют высокий оборот, что компенсирует относительно низкую величину коэффициента. В свою очередь, предметы роскоши имеют низкие продажи, но высокая прибыль на единицу товара компенсирует объёмы.

caltouch-platform

Сквозная аналитика

 от 990 рублей в месяц

  • Автоматически собирайте данные с рекламных площадок, сервисов и CRM в удобные отчеты
  • Анализируйте воронку продаж от показов до ROI
  • Настройте интеграции c CRM и другими сервисами: более 50 готовых решений
  • Оптимизируйте свой маркетинг с помощью подробных отчетов: дашборды, графики, диаграммы
  • Кастомизируйте таблицы, добавляйте свои метрики. Стройте отчеты моментально за любые периоды
platform

Узнать подробнее

Реальную полную картину о состоянии дел на предприятии можно получить при расчете и анализе нескольких показателей. Это позволит увидеть ситуацию с разных сторон, понять причину снижения (или увеличения) расходов по любым статьям. Для этого может понадобиться несколько коэффициентов, каждый из которых будет отражать определенный ресурс:

  1. ROA – рентабельность активов;
  2. ROM – уровень рентабельности продукции;
  3. ROS – рентабельность продаж;
  4. ROFA – рентабельность основных средств;
  5. ROL– рентабельность персонала;
  6. ROIC– рентабельность инвестиций в предприятие;
  7. ROE – рентабельность собственного капитала.

Это только небольшое количество самых распространенных коэффициентов. Для их расчета достаточно цифр из открытых источников – баланса и приложений к нему, текущих отчетов по продажам. Если необходима предполагаемая оценка рентабельности бизнеса для запуска нового дела, данные берутся из маркетингового анализа рынка подобной продукции или услуг, из доступных в общем обзоре отчетов конкурентов.

Рентабельность продукции

Безусловно, есть. Это отдельные виды рентабельности, три самостоятельных показателя. Выше уже говорилось, что рентабельность производства показывает долю прибыли на 1 руб. затраченных производственных фондов.

Rпр = Пр / Сс × 100,

https://www.youtube.com/watch?v=https:accounts.google.comServiceLogin

где: Rпр — рентабельность продукции;

Пр — прибыль;

Сс — себестоимость.

Подробнее о рентабельности продукции вы можете узнать из статьи «Как рассчитать рентабельность продукции?».

общая рентабельность капитала формула

ROS = Пр / Оп × 100%,

где: ROS — рентабельность продаж;

Пр — прибыль;

Оп — объем продаж или выручка.

Подробнее о ней см. статью «Формула для расчета рентабельности продаж по балансу».

Как видим, показатели действительно различаются и по смыслу, и по расчету. И путать их не следует.

Данный показатель может выявить эффективность затрат, то есть долю прибыли в каждом полученной рубле фирмы при реализации продукции.

общая рентабельность активов формула

Рпрод = Пр / С * 100 %

где Пр – прибыль от реализации, тыс. руб.

С – затраты на продукцию, тыс. руб.

Вместо значения прибыли от реализации можно взять также чистую прибыль.

Полученный коэффициент помогает определить эффективность от реализации произведенной продукции. Фактически это соотношение доходов от продаж и затрат на ее изготовление, фасовку и реализацию. Для экономиста показатель наглядно демонстрирует, сколько в процентном выражении принесет каждый потраченный рубль.

Более понятным для новичков может быть алгоритм расчета показателя рентабельности реализованной продукции:

  1. Определяется период, в котором необходимо проанализировать показатель (от месяца до целого года);
  2. Просчитывается общая сумма прибыли от продаж путем сложения всех доходов от реализации услуг, продукции или товаров;
  3. Определяется чистая прибыль (согласно бухгалтерского баланса);
  4. Проводится расчет показателя по вышеприведенной формуле.

Хороший анализ будет включать в себя сравнение рентабельности реализованной продукции за несколько периодов. Это поможет определить спад или повышение доходов предприятия в динамике. В любом случае можно провести более глубокое рассмотрение по каждому поставщику, группе товаров или ассортименту, проработать клиентскую базу.

Рентабельность активов

Данные показатели позволяют определить целесообразность применения определенных ресурсов фирмы.

Как опрелеляется общая рентабельность активов? Формула расчета может быть представлена вариантами:

  • рентабельность чистых активов:

Рча = П / ЧА * 100 %,

где П – сумма прибыли, тыс. руб.

ЧА – сумма чистых активов, тыс. руб.

  • рентабельность текущих активов:

Рта = П / ТА * 100 %,

где ТА – текущие активы, тыс. руб.

общая рентабельность формула

Ра = А/ Б * 100 %,

где Б – среднегодовая сумма итого баланса, тыс. руб.

  • рентабельность производственных фондов:

Рпф = П / ПФ * 100 %.

https://www.youtube.com/watch?v=upload

где ПФ – производственные фонды, тыс. руб.

Для расчета рентабельности продаж используется информация из отчета о финансовых результатах (форма 2).

О форме 2 читайте статью «Заполнение формы 2 бухгалтерского баланса (образец)».

При этом формула рентабельности продаж по балансу зависит от того, какая рентабельность интересует пользователя:

  1. Рентабельность по валовой прибыли. В этом случае формула расчета рентабельности продаж будет следующей:

ROS = строка 2100 / строка 2110 × 100.

ROS = (строка 2300 строка 2330) / строка 2110 × 100.

ROS = строка 2400 / строка 2110 × 100.

Полный анализ показателей рентабельности предприятия невозможен без расчета эффективности использования различных активов. Это следующий важный этап, который помогает оценить, насколько полно используются все активы, понять их влияние на прибыль. При оценке этого показателя обращают внимание на его уровень. Низкий свидетельствует, что капитал и другие активы недостаточно работают, а высокий подтверждает правильную тактику управления.

Практически показатель рентабельности активов (ROA) обозначает для экономиста денежную сумму, которая приходится на одну единицу активов. Простыми словами, он показывает финансовую отдачу бизнес-проекта. Расчет по всем видам активов необходимо проводить с регулярностью. Это поможет своевременно определить объект, не приносящий отдачу или пользу, чтобы реализовать его, передать в аренду или модернизировать.

  • Р – прибыль за весь анализируемый период;
  • А – средняя величина по видам активов за это же время.

Этот коэффициент входит в тройку самых показательных и информативных для руководителя. Получение значения меньше нуля свидетельствует о работе предприятия в убыток.

Рентабельность основных средств

При расчете активов отдельно выделяют коэффициент рентабельности основных средств. К ним относят различные средства труда, которые непосредственно или косвенно участвуют в производственном процессе без изменения первоначальной формы. Срок их использования должен превышать год, а сумма амортизации входит в себестоимость услуг или продукции. К таким основным средствам можно отнести:

  • Любые здания и сооружения, в которых располагаются цеха, офисы, лаборатории или склады;
  • Оборудование;
  • Большегрузные машины и погрузчики;
  • Офисная и рабочая мебель;
  • Легковые автомобили и пассажирский транспорт;
  • Дорогостоящий инструмент.
  • ЧП – чистая прибыль за определенный период;
  • ОС – стоимость основных фондов.

Этот экономический показатель очень важен для коммерческих производственных предприятий. Он дает представление о доле прибыли, которая приходится на один рубль вложенных основных средств.

Коэффициент напрямую зависит от прибыльности и не должен быть меньше нуля: это означает, что предприятие работает с убытками и нерационально использует свои основные средства.

Рентабельность капитала

Данный показатель дает возможность оценить эффективность капитала и вложений фирмы в ту или иную сферу деятельности.

Кра = ЧП / К * 100 %

где Кра – рентабельность активов, %

ЧП – размер чистой прибыли, тыс. руб.

К – размер капитала, тыс. руб.

Кра = ВП / К * 100 %

где ВП – прибыль валовая, тыс. руб.

Кра = стр.2100 / (или 2200 или 2300 или 2400) / ((стр.1600 н.г. стр.1600 кг)/2) * 100%

где (стр.1600 н.г. стр.1600 кг)/2 – среднегодовая величина капитала фирмы, т.р.

общая рентабельность формула по балансу

При сопоставлении рентабельности активов с рентабельностью собственного капитала можно определить, в какой степени предприятие использует финансовые рычаги (займы и кредиты) для того, чтобы увеличить уровень собственной доходности.

Для повышения степени отдачи собственного капитала необходимо повысить удельный вес заемных источников в общей сумме источников формирования активов предприятия.

Разница, которая существует между рентабельностью собственного капитала и рентабельностью общей величины капитала, носит название эффекта финансового рычага. То есть этот эффект означает повышение доходности собственного капитала за счет использования заемных средств.

Но получить повышение прибыли благодаря использованию заемных средств можно лишь в том случае, когда рентабельность активов за вычетом процентов, уплачиваемых за пользование кредитом, больше нуля. В таком случае экономический эффект, который получает предприятие в результате привлечения кредитных средств, будет выше расходов, необходимых для их привлечения, то есть процентов за пользование займом.

В экономике используется такое понятие, как плечо финансового рычага, которое означает удельный вес (или долю) кредитных средств в общей сумме финансовых источников формирования имущества предприятия.

Об оптимальном соотношении источников формирования активов предприятия говорят в том случае, когда благодаря ему обеспечивается максимальное наращивание рентабельности собственного капитала при допустимой величине финансовых рисков.

В определенных ситуациях компании стоит обращаться к использованию заемных средств при достаточной величине собственного капитала, так как в этом случае чистая рентабельность предприятия и его собственного капитала возрастет за счет вложения дополнительных средств, эффект от которых превысит процентную ставку за использование займа.

Под рентабельностью совокупных вложений понимается обобщающий показатель, который показывает эффективность использования всего капитала, которым располагает предприятие.

Важность показателя рентабельности продаж

Рентабельность продаж или коэффициент рентабельности продаж — это финансовый показатель, используемый для расчета доли чистой прибыли в общем доходе, получаемом компанией. Измеряется в процентах. Также её можно рассматривать и как сумму, которую компания получает в качестве чистой прибыли на рубль выручки.

Рп = П / В,

где П – прибыль от реализации, тыс. руб.

В – суммарная выручка фирмы, тыс. руб.

Прибыль может быть как валовая, так и операционная, чистая и т.д. Можно взять любой из этих видов прибыли и просчитать данный показатель. Все зависит от целей анализа.

коэффициент общей рентабельности формула

Рентабельность продаж дает представление о том, какова доля прибыли в выручке предприятия. В анализе ее принято обозначать ROS (сокращение от английского return on sales).

Пр — прибыль;

Рентабельность продаж — показатель относительный, он выражается в процентах.

Специальных нормативов для рентабельности продаж нет. Рассчитываются среднестатистические значения рентабельности по отраслям. Для каждого вида деятельности нормальным считается свой коэффициент.

В целом коэффициент в пределах от 1 до 5% говорит о том, что предприятие низкорентабельно, от 5 до 20% — среднерентабельно, от 20 до 30% — высокорентабельно. Свыше 30% — это уже сверхрентабельность.

общая рентабельность формула расчета по балансу

Пр — прибыль;

Сс — себестоимость.

Пр — прибыль;

Маржа или рентабельность продаж является еще одной существенной характеристикой при ценообразовании продукции или услуги. Она показывает, сколько процентов в общей выручке приходится на прибыль предприятия.

Как основание для расчета, могут применяться разные виды прибыли. Значения специфичны и различаются в зависимости от ассортимента продукции, направления деятельности компании и других факторов.

Иногда специалисты называют рентабельность продаж нормой прибыльности. Это связано со способностью показывать долю удельного веса прибыли в общей выручке от реализации. Ее также рассчитывают в динамике, чтобы проследить изменения за несколько периодов.

Все показатели для расчетов в этой формуле берутся из «Отчета о прибыли и убытках», который прилагается к бухгалтерскому балансу. Новый показатель помогает понять предпринимателю, какая реальная доля выручки содержится в каждой денежной единице его выручки после уплаты всех налогов и сборов.

Такие показатели можно высчитывать для небольшого предприятия, одного отдела или целой отрасли в зависимости от поставленной задачи. Чем выше значение этого экономического коэффициента, тем лучше работает предприятие и больше получает прибыли ее владелец.

Рентабельность прибыли

R=ВП/В, где:

  • ВП – валовая прибыль (рассчитывается как разница между полученной выручкой от продажи товаров или услуг и себестоимостью);
  • В – выручка от продажи.

В формуле часто используется показатель чистой прибыли, который лучше отражает состояние дел на предприятии. Сумму можно взять из приложения к балансу.

Чистая прибыль уже не включает в себя налог на прибыль, различные коммерческие и накладные расходы. В нее входят текущие операционные затраты, различные неустойки и уплаченные кредиты. Для ее определения проводится расчет общей выручки, которая была получена от реализации услуг или товаров (с учетом скидок). Из нее вычитаются все расходы предприятия.

Получение коэффициента рентабельности прибыли дает для управленческого персонала предприятия много информации:

  • Показывает соответствие реальных и плановых результатов, помогает оценить эффективность бизнеса;
  • Позволяет провести сравнительный анализ с результатами других компаний-конкурентов на рынке.

Если показатель низкий, предпринимателю необходимо задуматься о его улучшении. Этого можно достичь путем повышения объема получаемой выручки. Как вариант – увеличить продажи, немного повысить цены или заняться оптимизацией расходов. Начинать следует с небольших нововведений, наблюдая в динамике за изменениями коэффициента.

Пр — прибыль;

В основе роста рентабельности фирмы лежит применение инновационных решений для компании, которое дает возможность вывести на рынок какой-то новый товар, новую услугу с лучшим качеством и характеристиками для освоения новых рынков сбыта.

Варианты роста прибыльности по факторам следующие:

  • Темп роста выручки от реализации выше темпа роста понесенных расходов. Причиной такой ситуации может быть рост объемов реализации и структурные изменения в ассортименте. Рост объемов реализации влечет за собой рост выручки в соответствии с воздействием показателя производственного левериджа. Рост выручки также может быть обеспечен ростом цены продукции, экономией затрат.
  • Темп снижения затрат выше темпа снижения выручки. Причинами такой ситуации могут быть рост цен на продукцию либо изменение структуры ассортимента. В такой ситуации показатель рентабельности увеличится, хотя объем выручки может снижаться.
  • Рост выручки и снижение затрат. Такая ситуация возможна благодаря росту цен, структурным изменениям ассортимента, изменениям норм расходов. Данный вариант очень благоприятен для фирмы в плане роста рентабельности.

В целом за основу роста прибыльности фирмы можно взять рост ее доходов и сокращение (оптимизацию) ее затрат. При расчете разных коэффициентов используют разные базовые значения, поэтому воздействие на эффективность оказывают не только доходы и расходы, но и состояние структуры активов фирмы, источников их формирования, направлений деятельности.

Например, при изменении структуры капитала можно изменить показатели рентабельности инвестиций, при изменении структуры производства можно повлиять на рентабельность продаж и т.д. В таких ситуациях эффективность оценивают комплексно благодаря анализу общей рентабельности по формуле.

Рентабельность персонала

Одним из интересных относительных показателей является рентабельность персонала. Практически все предприятия, вне зависимости от формы собственности, давно учли важность эффективного управления трудовыми ресурсами. Они влияют на все направления производства. Для этого необходимо отслеживать численность персонала, его уровень подготовки и мастерства, повышать квалификацию отдельных служащих.

  • ЧП – чистая прибыль предприятия за определенный промежуток времени;
  • ЧШ – численность штата сотрудников разного уровня.

Кроме этой формулы, опытные экономисты применяют более информативные:

  1. Просчитывают соотношение всех затрат на содержание персонала к чистой прибыли;
  2. Персональную рентабельность одного сотрудника, которую определяют путем деления затрат, связанных с ним, на долю прибыли, принесенную в бюджет предприятия.

Не стоит забывать, что на величину рентабельности персонала может повлиять некачественное или старое оборудование, его простой или другие факторы. Это может снижать показатели и давать дополнительные издержки.

Одним из неприятных, но порой необходимых методов зачастую становится сокращение численности работников. Экономисты должны просчитать рентабельность для каждого типа персонала, чтобы выделить наиболее слабые и уязвимые места.

Для небольших предприятий регулярный просчет этого коэффициента необходим, чтобы скорректировать и оптимизировать свои расходы. При маленьком коллективе проводить вычисления легче, поэтому результат может быть более полным и точным.

Заключение

Факторы роста рентабельности фирмы оказывают следующее воздействие: при росте дохода предприятия и сокращении издержек и затрат показатель растет, а значит, растет и экономическая эффективность фирмы в целом.

В последние годы прибыльность большинства российских предприятий резко снизилась, что связано с влиянием внешней неблагоприятной среды, ростом расходов, воздействием конкуренции. Положение дел может быть улучшено при изыскании резервов роста эффективности бизнеса и направлений улучшения функционирования компании.

Руководству компании рекомендуется искать определенный баланс среди всех возможных методов исчисления рентабельности и эффективности для того, чтобы добиться четкого результата.

Порог рентабельности

Для многих торговых и производственных предприятий большое значение имеет расчет порога рентабельности. Он означает минимальный объем продаж (или реализации готовой продукции), при котором полученная выручка перекроет все расходы на производство и доведение до потребителя, но без учета прибыли. Фактически порог рентабельности помогает предпринимателю вывести количество продаж, при которых предприятие сработает без убытков (но и не получит прибыли).

  • ПР – порог (норма) рентабельности;
  • ПЗ – постоянные затраты на реализацию и производство;
  • Квм – коэффициент валовой маржи.
  • В – выручка предприятия;
  • Зпр – сумма всех переменных затрат.

Основные факторы, влияющие на коэффициент порога рентабельности:

  • Цена товара за одну единицу;
  • Переменные и постоянные расходы на всех этапах производства и реализации этого товара (услуги).

При малейшем колебании значений этих экономических факторов меняется и значение показателя в большую или меньшую сторону. Особое значение имеет и анализ всех расходов, которые экономисты делят на постоянные и переменные. К первым можно отнести:

  • Амортизацию за основные объекты и оборудование;
  • Арендную плату;
  • Все коммунальные расходы и платежи;
  • Заработную плату сотрудникам управления предприятия;
  • Административные расходы на их содержание.

Они легче поддаются анализу и контролю, могут отслеживаться в динамике. Более «непредсказуемыми» становятся переменные затраты:

  • Заработная плата всего рабочего состава предприятия;
  • Комиссии за обслуживание счетов, кредитов или переводы;
  • Расходы на покупку сырья и комплектующих (особенно, при колебаниях валютных курсов);
  • Оплата затраченных на производство энергоресурсов;
  • Транспортные расходы.

Рентабельность проекта

Любое предприятие стремится развиваться и наращивать мощности, открывать новые направления деятельности. Инвестиционные проекты также нуждаются в подробном анализе, который помогает определить их эффективность и скорректировать вложения. В отечественной практике чаще используются несколько основных методик расчета, дающих представление, что такое рентабельность проекта:

  1. Методика расчета чистой текущей стоимости: она помогает определить чистую прибыль от нового проекта;
  2. Методика расчета индекса доходности: необходима для получения дохода на одну единицу затрат;
  3. Способ расчета маржинальной эффективности капитала (внутренняя норма рентабельности). Он применяется для определения максимально возможного уровня капитальных затрат в новый проект. Внутренняя норма рентабельности чаще всего рассчитывается по формуле:

Чаще всего такие расчеты используются экономистами в определенных целях:

  • При необходимости определить уровень расходов в случае разработки проекта за счет привлеченных средств, займов или кредитов;
  • Для подтверждения рентабельности и документального подтверждения выгоды от проекта.

Если инвестициями в новый проект будут банковские кредиты, расчет внутренней нормы рентабельности даст максимально допустимую процентную ставку. Ее превышение в реальной работе будет означать, что новое предприятие или направление будет невыгодным.

  1. Методика расчета окупаемости вложенных инвестиций;
  2. Более точная модифицированная методика расчета внутренней нормы рентабельности, для просчета которой берется средневзвешенная стоимость авансированного капитала или инвестиций;
  3. Методика бухгалтерской нормы прибыли, которая применяется для краткосрочных проектов. В этом случае рентабельность будет рассчитываться по формуле:

Формула рентабельности продаж

ЧП – чистая прибыль от нового бизнес-проекта.

https://www.youtube.com/watch?v=ytcopyrightru

Полный расчет разными способами делается не только перед разработкой бизнес-плана, но и во время работы объекта. Это необходимый набор формул, которым пользуются собственники и потенциальные инвесторы, стараясь оценить возможную выгоду.

, ,
Поделиться
Похожие записи
Adblock detector